普利制藥（300630）1月5日午間突然公告，公司于1月4日收到證監(jiān)會(huì)下發(fā)的《行政處罰事先告知書》（下稱“《告知書》”），公司股票可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市；同時(shí)，按照相關(guān)規(guī)定，公司股票及其可轉(zhuǎn)換公司債券于1月6日（星期一）起停牌，并于1月7日（星期二）起復(fù)牌。自復(fù)牌之日起，公司股票被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示。上周五，普利制藥股價(jià)大漲超13%。

值得注意的是，本周五（1月3日）普利制藥股價(jià)大漲13.36%，收盤報(bào)7.72元，目前總市值34.88億元。

嚴(yán)重財(cái)務(wù)造假

根據(jù)1月5日普利制藥收到的《告知書》，普利制藥存在多項(xiàng)違法事實(shí)。

2021年至2022年，普利制藥通過虛構(gòu)成品藥和原料藥銷售業(yè)務(wù)的方式，虛假確認(rèn)藥品銷售收入和利潤(rùn)。其中，2021年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入4.37億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的28.94%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本1.29億元，多計(jì)利潤(rùn)總額3.08億元，占當(dāng)年披露利潤(rùn)總額的65.88%；2022年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入4.57億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的25.28%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本0.69億元，多計(jì)利潤(rùn)總額3.87億元，占當(dāng)年披露利潤(rùn)總額的88.27%。

同期，普利制藥將其開展的不具有控制權(quán)的乙酰碘化物、碘化物(碘佛醇專用)和酵母抽提物貿(mào)易業(yè)務(wù)按總額法核算，導(dǎo)致2021年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入0.78億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的5.17%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本0.78億元；2022年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入0.59億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的3.28%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本0.59億元。

《告知書》表示，綜上，普利制藥2021年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入5.15億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的34.11%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本2.07億元，多計(jì)利潤(rùn)總額3.08億元，占當(dāng)年披露利潤(rùn)總額的65.88%；2022年多計(jì)營(yíng)業(yè)收入5.16億元，占當(dāng)年披露營(yíng)業(yè)收入的28.56%，對(duì)應(yīng)營(yíng)業(yè)成本1.28億元，多計(jì)利潤(rùn)總額3.87億元，占當(dāng)年披露利潤(rùn)總額的88.27%。普利制藥披露的2021年年報(bào)、2022年年報(bào)存在虛假記載。

時(shí)任董事被罰

據(jù)悉，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)普利制藥責(zé)令改正，給予警告并處以1000萬元罰款；對(duì)時(shí)任董事長(zhǎng)、總經(jīng)理范敏華罰款500萬元，并對(duì)其采取10年市場(chǎng)禁入措施；對(duì)時(shí)任普利制藥董事、副總經(jīng)理、財(cái)務(wù)總監(jiān)羅佟凝罰款400萬元，并采取8年市場(chǎng)禁入措施；對(duì)其他直接責(zé)任人員也進(jìn)行罰款，在120萬元至150萬元區(qū)間不等。

根據(jù)前述《告知書》查明的普利制藥財(cái)務(wù)造假事實(shí)，普利制藥可能觸及《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》規(guī)定的重大信息披露違法強(qiáng)制退市情形，即公司2021年、2022年度“披露的利潤(rùn)總額連續(xù)兩年均存在虛假記載，虛假記載的利潤(rùn)總額金額合計(jì)超5億元，且超過該兩年披露的年度利潤(rùn)總額合計(jì)金額的50%”。

值得注意的是，上述標(biāo)準(zhǔn)并非2024年4月發(fā)布的上市規(guī)則新增的重大違法強(qiáng)制退市標(biāo)準(zhǔn)，是之前及現(xiàn)行上市規(guī)則多年已明確的退市標(biāo)準(zhǔn)。

根據(jù)《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》相關(guān)規(guī)定，普利制藥股票將于1月6日停牌一天，并自1月7日起被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示，可轉(zhuǎn)債將于1月6日停牌和暫停轉(zhuǎn)股一天。在被實(shí)施退市風(fēng)險(xiǎn)警示期間，普利制藥需每5個(gè)交易日披露1次相關(guān)事項(xiàng)進(jìn)展并就公司股票可能被實(shí)施重大違法強(qiáng)制退市進(jìn)行特別風(fēng)險(xiǎn)提示。之后，普利制藥收到行政處罰決定書后，公司股票及可轉(zhuǎn)債將停牌等待最終的終止上市決定。

退市風(fēng)險(xiǎn)早有預(yù)兆，30余次風(fēng)險(xiǎn)提示公告 

2024年4月16日，普利制藥公告收到海南證監(jiān)局對(duì)公司采取責(zé)令改正行政監(jiān)管措施決定。

根據(jù)公告，現(xiàn)場(chǎng)檢查中，海南證監(jiān)局發(fā)現(xiàn)公司2021年、2022年年度報(bào)告中營(yíng)業(yè)收入、利潤(rùn)等財(cái)務(wù)信息披露不準(zhǔn)確，要求公司對(duì)相關(guān)年度營(yíng)業(yè)收入、利潤(rùn)等財(cái)務(wù)信息的真實(shí)性、準(zhǔn)確性進(jìn)行自查，并向海南證監(jiān)局提交書面整改報(bào)告，并將視后續(xù)檢查情況采取進(jìn)一步措施。之后，公司公告2023年年報(bào)及2024年一季報(bào)難產(chǎn)，公司股票及可轉(zhuǎn)債自2024年5月6日起停牌。

2024年5月8日，因未在法定期限內(nèi)披露2023年年報(bào)，普利制藥遭中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。之后，海南證監(jiān)局、深圳證券交易所均對(duì)公司未按期披露定期報(bào)告事項(xiàng)作出相應(yīng)行政處罰和紀(jì)律處分。

立案近兩個(gè)月后，普利制藥2023年年報(bào)姍姍來遲。2024年7月5日晚間，公司發(fā)布2023年年報(bào)、2024年一季報(bào)以及關(guān)于前期會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正及追溯調(diào)整的公告，對(duì)多年度多項(xiàng)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)進(jìn)行大幅更正調(diào)整。

但上述更正事項(xiàng)未得到會(huì)計(jì)師事務(wù)所認(rèn)可。公司2023年度審計(jì)機(jī)構(gòu)天健會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）因無法核實(shí)前期差錯(cuò)更正事項(xiàng)是否完整、更正金額是否準(zhǔn)確，對(duì)公司2023年年報(bào)出具保留意見的審計(jì)報(bào)告。

普利制藥因此遭遇中國(guó)證監(jiān)會(huì)二次立案。2024年7月7日晚間，公司公告稱，因涉嫌信息披露違法違規(guī)被中國(guó)證監(jiān)會(huì)立案調(diào)查。

普利制藥也自2024年7月以來在相關(guān)立案調(diào)查事項(xiàng)進(jìn)展暨風(fēng)險(xiǎn)提示公告、延期披露會(huì)計(jì)差錯(cuò)更正后的專項(xiàng)鑒證或?qū)徲?jì)報(bào)告的提示性公告、股票交易異常波動(dòng)等各項(xiàng)公告中持續(xù)提示存在重大違法強(qiáng)制退市風(fēng)險(xiǎn)，累計(jì)提示重大違法強(qiáng)制退市風(fēng)險(xiǎn)已多達(dá)30多次。

監(jiān)管嚴(yán)懲財(cái)務(wù)造假

對(duì)財(cái)務(wù)造假“零容忍”是鮮明的監(jiān)管立場(chǎng)。

2024年4月，國(guó)務(wù)院發(fā)布資本市場(chǎng)新“國(guó)九條”，明確要嚴(yán)肅整治財(cái)務(wù)造假等重點(diǎn)領(lǐng)域違法違規(guī)行為，尤其是嚴(yán)格退市執(zhí)行，嚴(yán)厲打擊財(cái)務(wù)造假等惡意規(guī)避退市的行為。

2024年7月，中國(guó)證監(jiān)會(huì)、公安部、財(cái)政部、中國(guó)人民銀行、金融監(jiān)管總局、國(guó)務(wù)院國(guó)資委等六部委聯(lián)合印發(fā)《關(guān)于進(jìn)一步做好資本市場(chǎng)財(cái)務(wù)造假綜合懲防工作的意見》，其中提到，財(cái)務(wù)造假嚴(yán)重?cái)_亂資本市場(chǎng)秩序、動(dòng)搖投資者信心，要求加大全方位立體化追責(zé)力度。強(qiáng)化行政追責(zé)威懾力，對(duì)欺詐發(fā)行、嚴(yán)重財(cái)務(wù)造假的公司依法堅(jiān)決予以退市，強(qiáng)化對(duì)相關(guān)機(jī)構(gòu)和個(gè)人追責(zé)；推動(dòng)加大刑事追責(zé)力度，加大對(duì)控股股東、實(shí)際控制人組織實(shí)施財(cái)務(wù)造假、侵占上市公司財(cái)產(chǎn)等行為的刑事追責(zé)力度等；推動(dòng)完善民事追責(zé)支持機(jī)制，進(jìn)一步提高違法成本。

2024年8月，最高人民檢察院經(jīng)濟(jì)犯罪檢察廳發(fā)布《關(guān)于辦理財(cái)務(wù)造假犯罪案件有關(guān)問題的解答》，明確了財(cái)務(wù)造假犯罪案件事實(shí)認(rèn)定、法律適用等重點(diǎn)問題。

就在2025年1月3日，最高人民檢察院發(fā)布3件依法從嚴(yán)懲治中介組織財(cái)務(wù)造假相關(guān)犯罪典型案例，以案釋法警示會(huì)計(jì)、審計(jì)、保薦、法律、資產(chǎn)評(píng)估等各類中介組織依法依規(guī)、履職盡責(zé)。

2021年以來，全國(guó)檢察機(jī)關(guān)共起訴財(cái)務(wù)造假相關(guān)犯罪案件206人。其中，2024年1月至11月，起訴82人，同比增加78.3%。

來源：21財(cái)經(jīng)客戶端、證券時(shí)報(bào)、券商中國(guó)、公開信息