“隨著監(jiān)管政策的不斷完善，商業(yè)銀行尤其是中小銀行必須改變過去嚴(yán)重依賴互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的發(fā)展模式，打造獨(dú)立自主的大數(shù)據(jù)風(fēng)控能力，才能將互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)做到可持續(xù)?！苯眨患胰A北地區(qū)城商行高管對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示。

在其看來，可持續(xù)的關(guān)鍵要素包括客戶來源、貸款余額、資產(chǎn)質(zhì)量等多方面，并最終能夠給銀行帶來一定的經(jīng)濟(jì)效益。

6月30日，是商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)過渡期的最后一天，所有銀行的存量互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)必須完成整改，如聯(lián)合貸款的出資比例、當(dāng)?shù)貨]有網(wǎng)點(diǎn)的跨地域互聯(lián)網(wǎng)貸款等。

不過，據(jù)21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者采訪了解到，在過渡期延長的這一年里（2022年7月12日至2023年6月30日），此前未完成整改的部分中小銀行也已幾乎完成了余量業(yè)務(wù)的整改。與此同時(shí)，還普遍對相關(guān)科技尤其是風(fēng)控技術(shù)方面對標(biāo)監(jiān)管要求進(jìn)行了完善升級(jí)。

多位接受記者采訪的中小銀行相關(guān)人士認(rèn)為，此次過渡期結(jié)束后大概率不會(huì)再次延長。一家華南地區(qū)股份行相關(guān)人士對記者表示，該行互聯(lián)網(wǎng)貸款自2020年就按原銀保監(jiān)會(huì)的要求調(diào)整產(chǎn)品方案，目前已經(jīng)整改完畢，包括產(chǎn)品期限、額度等等。

“不會(huì)延長的主要原因是商業(yè)銀行合作方，互聯(lián)網(wǎng)渠道尤其是14家頭部平臺(tái)相關(guān)貸款業(yè)務(wù)已經(jīng)整改完成?！币患页巧绦辛闶鄄块T人士對記者稱。

另一家城商行零售部門人士也對記者表示，此前延長的過渡期已經(jīng)足夠部分銀行完成業(yè)務(wù)整改了，監(jiān)管部門這次不會(huì)再次延長過渡期了。在其看來，此次過渡期是否會(huì)再次延長與當(dāng)前經(jīng)濟(jì)形勢沒有太大的關(guān)系，“去年延長有一部分關(guān)系”。

值得關(guān)注的是，近期多個(gè)相關(guān)部門正在研究推出一批政策措施以推動(dòng)經(jīng)濟(jì)持續(xù)回升向好，消費(fèi)作為短期內(nèi)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)恢復(fù)向好的重要舉措，如何利用金融手段促進(jìn)消費(fèi)也成為政策舉措的一部分。

國家金融監(jiān)督管理總局相關(guān)部門負(fù)責(zé)人近日表示，實(shí)證測算表明，引入消費(fèi)金融產(chǎn)品后，借款人消費(fèi)金額提升16%—30%，合作商戶銷售額提升約40%，能夠助力釋放潛在消費(fèi)需求，增強(qiáng)消費(fèi)對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的拉動(dòng)作用。

“互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)被規(guī)范后，部分中小銀行發(fā)力自營業(yè)務(wù)，但這些銀行尤其是沒有異地分支機(jī)構(gòu)的中小銀行，想要通過自營業(yè)務(wù)做高消費(fèi)貸款量會(huì)非常難，因?yàn)樵隽靠蛻艉茈y繼續(xù)挖掘，尤其是當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)背景下。”一位頭部城商行人士對21世紀(jì)經(jīng)濟(jì)報(bào)道記者表示。

記者從華南地區(qū)一家農(nóng)商行了解到，由于消費(fèi)貸款主要的潛在客群收入減少，該行的消費(fèi)貸款余額不斷被動(dòng)減量。

也有不少商業(yè)銀行繼續(xù)與平臺(tái)進(jìn)行符合監(jiān)管系列要求的合作，但受制于集中度管理、總量控制和限額管理的剛性限制，這部分貸款余額亦出現(xiàn)了一定程度的下降。

高增長背后

商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款的興起與互聯(lián)網(wǎng)金融不無關(guān)系。

2023年，是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的第十年?；厥资昵埃氏韧瞥龌ヂ?lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的并非商業(yè)銀行，而是眾多的流量平臺(tái)，如京東、螞蟻、騰訊等，隨后才是受到嚴(yán)監(jiān)管的持牌金融機(jī)構(gòu)，包括消費(fèi)金融公司、商業(yè)銀行的進(jìn)入，進(jìn)一步做大了消費(fèi)金融市場。

不過，多數(shù)銀行進(jìn)入互聯(lián)網(wǎng)貸款市場并非自己親自做業(yè)務(wù)，而是選擇與平臺(tái)進(jìn)行合作。由于流量優(yōu)勢，銀行尤其是中小銀行與平臺(tái)合作涉足互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)幾乎淪為資金提供方。一位民營銀行風(fēng)控部門人士曾告訴記者，一筆互聯(lián)網(wǎng)貸款平臺(tái)和商業(yè)銀行出資比例為1：9的情況非常常見，而平臺(tái)將發(fā)放的貸款再進(jìn)行ABS融資后，又可以再次與銀行發(fā)放貸款，通過不斷循環(huán)做大貸款量。

初期，不少中小銀行通過與平臺(tái)合作發(fā)放互聯(lián)網(wǎng)貸款也嘗到了甜頭，相關(guān)貸款余額飛快增長，且貸款息差也高于傳統(tǒng)線下貸款，從而帶來了業(yè)績的大幅增長。

一份來自監(jiān)管部門的數(shù)據(jù)披露，即使在監(jiān)管部門出臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)貸款平臺(tái)業(yè)務(wù)規(guī)范文件半年后，商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款余額還在高速增長。截至2021年末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)互聯(lián)網(wǎng)貸款余額為5.75萬億，同比增長21.8%。其中，用于生產(chǎn)經(jīng)營的個(gè)人互聯(lián)網(wǎng)貸款和企業(yè)流動(dòng)資金互聯(lián)網(wǎng)貸款同比分別增長68.1%、46.3%。

業(yè)績方面，如一家西部城商行多年的審計(jì)報(bào)告顯示，該行2017年-2022年的個(gè)人貸款利息收入分別為10.81億元、11.87億元（24.85億，注：年末聯(lián)合貸款余額，后同）、15.58億元（103.14億）、19.17億元（111.76億）、20.03億元（61.77億）、20.22億元，與其互聯(lián)網(wǎng)貸款發(fā)展情況基本同步。

一家發(fā)展過互聯(lián)網(wǎng)貸款的外資行也曾在2021年年報(bào)中披露，該行通過發(fā)展線上貸款，當(dāng)年全年利息收入較去年增長114%，利差收入較上年增長111%，多年的審計(jì)報(bào)告還顯示，該行2018年-2022年的個(gè)人貸款利息收入分別為2.86億元、3.02億元（4064.7萬元，注：網(wǎng)貸手續(xù)費(fèi)支出，后同）、8.28億元（2.19億）、15.52億元（4.09億）、20.12億元（4.68億）。

而在貸款和利息收入高速增長的背景后，是中小銀行自主風(fēng)控的缺失和高額手續(xù)費(fèi)用的支付，并衍生了相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)。

“風(fēng)險(xiǎn)隱患較為突出，”一位地方銀保監(jiān)局局長曾公開撰文談及當(dāng)?shù)鼗ヂ?lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)，“轄內(nèi)銀行機(jī)構(gòu)普遍反映，引流平臺(tái)嚴(yán)格屏蔽金融機(jī)構(gòu)客戶觸達(dá)，銀行機(jī)構(gòu)被剝奪客戶觸點(diǎn)導(dǎo)致大量合作貸款產(chǎn)品核心風(fēng)控環(huán)節(jié)完全依賴助貸平臺(tái)完成”。

其指出，銀行依賴獲客推薦方進(jìn)行實(shí)質(zhì)性風(fēng)控，自身審批形式化容易導(dǎo)致銀行成為產(chǎn)業(yè)鏈上單純的資金牌照供應(yīng)商，無法通過業(yè)務(wù)發(fā)展積累信貸數(shù)據(jù)資源、提升大數(shù)據(jù)風(fēng)控能力，這在市場話語權(quán)較弱的中小銀行表現(xiàn)得尤為突出。

“客戶增長和風(fēng)控主要靠貸款合作機(jī)構(gòu)，如果合作機(jī)構(gòu)為做大規(guī)模而采用過于激進(jìn)的客戶下沉策略或?qū)嵤?shù)據(jù)操控，銀行發(fā)現(xiàn)時(shí)剎車將為時(shí)已晚?！币晃汇y行業(yè)人士曾指出。

事實(shí)上，不少銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)暴露出來。公開數(shù)據(jù)顯示，截至2021年末，西部地區(qū)一家城商行互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合貸款不良率曾超過5%，而全行的不良率則是3%；沿海地區(qū)一家城商行個(gè)人經(jīng)營性互聯(lián)網(wǎng)聯(lián)合貸款逾期率為4.10%，而全行的個(gè)人經(jīng)營性貸款逾期率為2.23%。

不少城商行的相關(guān)數(shù)據(jù)則反映出了商業(yè)銀行給合作機(jī)構(gòu)支付的高額手續(xù)費(fèi)情況。一家山東地區(qū)城商行數(shù)據(jù)顯示，該行手續(xù)費(fèi)及傭金支出主要是該行與第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)開展聯(lián)合貸款而支付的平臺(tái)手續(xù)費(fèi)，最高能拖累營業(yè)收入超過三成；一家沿海地區(qū)城商行數(shù)據(jù)也顯示，該行手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入連續(xù)為負(fù)值，就是因?yàn)槭芑ヂ?lián)網(wǎng)貸款手續(xù)費(fèi)支出過高影響。

高額的手續(xù)費(fèi)用也推高了實(shí)體經(jīng)濟(jì)融資成本。一位監(jiān)管部門人士曾在2021年7月公開指出，大型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)導(dǎo)客引流費(fèi)或者信息服務(wù)費(fèi)大概是6%-7%，實(shí)際上銀行的貸款利率是4%-5%，所以整個(gè)實(shí)體經(jīng)濟(jì)和企業(yè)的融資成本里面，大型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)占了很大一塊?！皽p費(fèi)讓利既要在銀行這端，同時(shí)要加大對大型互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)等市場主體在收費(fèi)方面的監(jiān)管力度?！?/p>

“銀行是經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)的行業(yè)，商業(yè)銀行新零售轉(zhuǎn)型，會(huì)帶來新的發(fā)展機(jī)遇，也會(huì)帶來新風(fēng)險(xiǎn)?！币患覈写笮行虚L曾公開表示。其所稱新風(fēng)險(xiǎn)，互聯(lián)網(wǎng)貸款即是其中之一。

制度化重塑

“在與合作機(jī)構(gòu)共同出資發(fā)放貸款時(shí)，商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照自主風(fēng)控的原則審慎開展業(yè)務(wù)，避免成為單純的資金提供方?！?020年7月17日，原銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人就《商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款管理暫行辦法》答記者問時(shí)表示。

上述文件是監(jiān)管部門規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)第一份文件，但真正讓銀行人士對該業(yè)務(wù)未來發(fā)展感到擔(dān)憂的還是相關(guān)金融部門對頭部平臺(tái)的約談。

2020年12月24日，一份震驚市場的公告發(fā)出。多個(gè)金融部門公告稱，將于近日約談螞蟻集團(tuán)，督促指導(dǎo)螞蟻集團(tuán)規(guī)范金融業(yè)務(wù)經(jīng)營與發(fā)展。12月27日，即正式約談的第二天，相關(guān)部門領(lǐng)導(dǎo)介紹了約談的主要內(nèi)容，包括對信貸、保險(xiǎn)、理財(cái)?shù)冉鹑诨顒?dòng)的整改等五個(gè)重點(diǎn)業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

記者了解到，在此次約談前，金融部門還曾專門向銀行下發(fā)了消費(fèi)類聯(lián)合貸款業(yè)務(wù)的統(tǒng)計(jì)表，花唄、借唄相關(guān)情況被單列出來。

在隨后的幾個(gè)月里，另外13家網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)也被相關(guān)金融部門約談，約談內(nèi)容基本對標(biāo)螞蟻集團(tuán)。

在深度整改的同時(shí)，監(jiān)管部門也給了這些平臺(tái)新出路，成立消費(fèi)金融公司或者互聯(lián)網(wǎng)小貸公司（主要是增資），但相關(guān)監(jiān)管要求也隨之制度化，平臺(tái)相關(guān)業(yè)務(wù)發(fā)展也規(guī)范化。

2021年2月，《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的通知》發(fā)布后，銀行相關(guān)業(yè)務(wù)人士更加悲觀，主要是其中幾個(gè)定量指標(biāo)：單筆貸款中合作方出資比例不得低于30%、與單一合作方（含其關(guān)聯(lián)方）發(fā)放的本行貸款余額不得超過本行一級(jí)資本凈額的25%、商業(yè)銀行與全部合作機(jī)構(gòu)共同出資發(fā)放的互聯(lián)網(wǎng)貸款余額不得超過本行全部貸款余額的50%。

也是從2021年起，不少中小銀行的互聯(lián)網(wǎng)貸款余額開始大幅下降，如西部地區(qū)一家城商行2021年末個(gè)人消費(fèi)貸款同比下降超50%，東北地區(qū)一家城商行2021年末個(gè)人消費(fèi)貸款余額同比下降超30%。

如果說該文件規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的重點(diǎn)是貸款量，那么《關(guān)于加強(qiáng)商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)管理 提升金融服務(wù)質(zhì)效的通知》則是將風(fēng)控放在了更加重要的位置上，同時(shí)該文件將存量業(yè)務(wù)過渡期延長了一年。

“貸款是商業(yè)銀行的核心業(yè)務(wù)，自主風(fēng)控是實(shí)現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)平穩(wěn)健康發(fā)展的生命線。”在解讀這份新文件時(shí)，原銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門負(fù)責(zé)人如是表示。

一位城商行人士彼時(shí)對記者表示，銀行自主風(fēng)控、自主運(yùn)營是一個(gè)不斷深入、精益求精的過程，“延得越久，驗(yàn)收標(biāo)準(zhǔn)越高，實(shí)際壓力更大”。

據(jù)了解，在延長的這一年過渡期里，不少中小銀行未完全放棄與平臺(tái)的繼續(xù)合作，但按照最新標(biāo)準(zhǔn)對相關(guān)風(fēng)控和合作內(nèi)容進(jìn)行了升級(jí)。一家山東地區(qū)的城商行披露，2022年該行建立各類合作機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入白名單機(jī)制，并實(shí)施分層管理，持續(xù)對合作機(jī)構(gòu)進(jìn)行定期（每年至少一次）風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、評(píng)估，強(qiáng)化互聯(lián)網(wǎng)貸款風(fēng)險(xiǎn)控制主體責(zé)任，不將貸前、貸中、貸后管理的關(guān)鍵環(huán)節(jié)外包，加強(qiáng)合作方風(fēng)險(xiǎn)排查，嚴(yán)格控制助貸業(yè)務(wù)。

“我行在2022年嚴(yán)格完成聯(lián)合貸款整改，為此還將相關(guān)平臺(tái)互聯(lián)網(wǎng)貸款新規(guī)改造列為科技建設(shè)的重要需求?！币患腋＝ǖ貐^(qū)的城商行披露。

也有不少中小銀行在降低對平臺(tái)依賴的同時(shí)，開始發(fā)力自營業(yè)務(wù)，不過從效果來看，部分還需要更長時(shí)間的驗(yàn)證。西部一家城商行自2021年開始啟動(dòng)自營個(gè)人消費(fèi)貸款產(chǎn)品，但經(jīng)過了一年多，該行個(gè)人貸款轉(zhuǎn)型調(diào)整仍面臨一定的壓力；另一家沿海地區(qū)的城商行也是在2021年開始啟動(dòng)場景化自營貸款產(chǎn)品，從目前情況來看，未來有望推動(dòng)貸款規(guī)?；厣?。

對于新形勢下的金融監(jiān)管工作思路，6月8日，國家金融監(jiān)督管理總局局長李云澤在第十四屆陸家嘴論壇上表示，堅(jiān)決消除監(jiān)管空白和盲區(qū)，厘清責(zé)任邊界，拉緊責(zé)任鏈條，加強(qiáng)綜合治理，完善多主體參與、多領(lǐng)域協(xié)作、多層次貫通的責(zé)任體系，真正實(shí)現(xiàn)監(jiān)管“全覆蓋、無例外”。